فتح Digest محرر مجانًا
تختار رولا خالاف ، محررة FT ، قصصها المفضلة في هذه النشرة الإخبارية الأسبوعية.
وعد رئيس الإشراف المالي الجديد للاحتياطي الفيدرالي بإصلاح كبير من القواعد المصرفية الأمريكية ، متعهدا بمعالجة مخاوف الصناعة من أن اللوائح المفروضة بعد الأزمة المالية لعام 2008 شاقة للغاية.
استخدمت ميشيل بومان ، التي أكدها مجلس الشيوخ هذا الأسبوع كنائب رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي للإشراف ، خطابها الأول لوضع خطط لإعادة التفكير الواسعة للوائح الحاسمة.
وقال بومان ، الذي كان ينتقد منذ فترة طويلة لقواعد رأس المال الأكثر صرامة ، إن اللوائح التي تم تقديمها بعد الأزمة المالية “دفعت الأنشطة المصرفية التأسيسية خارج النظام المصرفي المنظم إلى الزوايا الأقل تنظيمًا للنظام المالي”.
وقالت: “مع أكثر من عقد من التغيير في النظام المصرفي وراءنا الآن بعد التنفيذ ، فقد حان الوقت لتقييم ما إذا كانت كل هذه التغييرات لا تزال ذات صلة”.
تم الترحيب بتعليقاتها من قبل جماعات الضغط المصرفية. وقالت باربرا هاجنبو ، كبير مسؤولي الاتصالات في منتدى الخدمات المالية ، الذي يمثل أكبر البنوك الأمريكية: “سلط بومان الضوء على التأثير الكبير للوائح المصرفية على جميع الأميركيين ، ويمتد إلى ما هو أبعد من القطاع المصرفي”. “يمكن أن تزيد هذه المتطلبات من تكاليف المستهلكين والشركات الصغيرة وغيرها ، وتخنق النمو الاقتصادي.”
وقال بومان إن بنك الاحتياطي الفيدرالي والمنظمون الآخرون “في المستقبل القريب” يقدمون مقترحات لإصلاح إحدى القواعد الرئيسية التي تحدد مقدار رأس المال الذي تحتاجه أكبر البنوك الأمريكية-ما يسمى نسبة الرافعة المالية التكميلية المعززة.
تتطلب هذه القاعدة المقرضين الكبار أن يكون لديهم مبلغ محدد مسبقًا من رأس المال عالي الجودة مقابل رافعة المالية الإجمالية بما في ذلك الأصول مثل القروض والتعرض للورقة خارج التوازن مثل المشتقات.
وقال بومان ، مرددًا الشكاوى الأخيرة من قبل المديرين التنفيذيين في وول ستريت ، إن القاعدة تعني أن “البنوك أقل ميلًا إلى المشاركة في أنشطة منخفضة المخاطر مثل وسيط سوق الخزانة ومراجعة أنشطتها التجارية بطريقة لا تبررها أو تستجيب لتلبية احتياجات العملاء”.
مما يشير إلى أن الإصلاحات الأوسع في إطار رأس المال من المحتمل أيضًا ، قال بومان إن بنك الاحتياطي الفيدرالي سيستضيف مؤتمرا “لدراسة ما إذا كانت متطلبات رأس المال كما هي منظم حاليا تعمل على النحو المقصود – بطريقة تكميلية”.
وقالت: “إن إخراج كل المخاطر من النظام المصرفي يتعارض مع الطبيعة الأساسية لأعمال الخدمات المصرفية”. “يجب أن تكون البنوك قادرة على كسب ربح وتنمو مع إدارة مخاطرها أيضًا.”
وعدت بتهمة “خيمة” حتى يتم تعديلها مع خصائص كل بنك وإزالة “أي لوائح قديمة أو مرهقة للغاية”. وقالت بومان أيضًا إنها ستسعى إلى تغيير كيفية تصنيفات “الإشراف” السرية التي يستخدمها البنك المركزي-والتي تحد من قدرة ثلثي أكبر البنوك على التوسع.
استجاب بنك الاحتياطي الفيدرالي بالفعل للتهديدات القانونية من قبل القطاع المصرفي مع التزام بإصلاح برنامج اختبار الإجهاد السنوي ، والذي يعمل كقيد ملزم على مستويات رأس المال للعديد من أكبر المقرضين الأمريكيين. دعم بومان بقوة إصلاح التمرين.
وقالت: “على الرغم من أن اختبار الإجهاد هو أداة إشرافية مهمة ، فإن تنفيذها ونتائجها وعملياتها أثارت أسئلة ومخاوف مهمة بشأن فعاليتها في تحديد الضعف النظامية”.
