لماذا يقع وادي السليكون في عمليات الاحتيال؟

انضم أديتيا بارادواج شركة تجارة العملات المشفرة Alameda Research عندما تم نفادها من مكتب مجهول في الطابق الأول في وسط مدينة بيركلي، كاليفورنيا. كان ذلك في سبتمبر 2021، وفي اليوم الذي وصل فيه بارادواج، كان سام بانكمان فريد، مؤسس الشركة، يجلس في منتصف قاعة التداول وهو يلعب. دوري الأساطير. وبحلول ذلك الوقت، كان بانكمان فرايد بالفعل أكثر من مجرد ملياردير في مجال العملات المشفرة. لقد كانت ألاميدا بمثابة الحوت في أسواق العملات المشفرة؛ FTX، بورصة Bankman-Fried التي بدأها في عام 2019، لديها أكثر من مليون عميل. جمعت الجولة التمويلية الأخيرة لشركة FTX، في يوليو 2021، ما يقرب من مليار دولار من المستثمرين من القائمة الأولى بما في ذلك Sequoia وSoftBank.

كان بانكمان فرايد صبيًا غير متوقع في هذه الصناعة: ذو شعر ممسح، وأكاديمي، ينضح على الشاشة بنوع من الكاريزما المهووسة التي تميزه عن جرأة عالم العملات المشفرة. ومن المعروف أيضًا أنه كان من دعاة الإيثار الفعال، وهي فلسفة تتبنى كسب المال من خلال التبرع به. لم يكن مجرد معزز للعملات المشفرة؛ لقد كان يجني مليارات الدولارات لإنقاذ العالم، ووجد بارادواج ذلك أمرًا مقنعًا. ويقول بارادواج: “إنها مهمة نبيلة نوعًا ما”. “وهذا يتعارض مع مهمة الكثير من الشركات التجارية… حيث يكون الهدف، كما تعلمون، هو “كسب المال”.”

وفي غضون أشهر، كان بارادواج على متن سفينة الصواريخ التابعة لشركة FTX. كان المقر الرئيسي لشركة ألاميدا في هونغ كونغ. كان Bankman-Fried وFTX بصدد نقل عمليتهما إلى عاصمة جزر البهاما، ناسو. تحرك الموظفون بحرية بين الاثنين. وكانت هناك حفلات ومؤتمرات مع المشاهير والقادة السياسيين ساعدت في تعزيز مكانة الشركة. “كان وجه سام على غلاف المجلة فوربس. يقول بارادواج: “كما تعلمون، كان الجميع يصفونه بالعبقري”. “لقد جعل من السهل جدًا الاعتقاد بأننا جزء من شيء فريد ومميز حقًا، وأنه سيستمر، ولن ينتهي أبدًا.”

ولكن وفقًا لشكوى من وزارة العدل الأمريكية، بحلول الوقت الذي انضم فيه بارادواج إلى ألاميدا، كانت الشركة تستخدم بالفعل ودائع العملاء لتمويل تداولاتها الخاصة – وهو السلوك الذي سيؤدي في النهاية، مع انهيار أسواق العملات المشفرة في عام 2022، إلى إفلاس FTX. ومئات الآلاف من العملاء الذين فقدوا استثماراتهم، والتهم الجنائية ضد بانكمان فرايد، والرئيس التنفيذي لشركة ألاميدا كارولين إليسون، وشخصيات بارزة أخرى في كلتا الشركتين. ويُزعم أن وراء انهيار البورصة واحدة من أكبر عمليات الاحتيال المالي في التاريخ، وهي عملية لم يخدع فيها بانكمان فرايد ودائرته الداخلية المقامرين العاديين فحسب، بل خدعوا أصحاب رؤوس الأموال الاستثمارية، والمستثمرين المؤسسيين، وصناديق الثروة السيادية – والأشخاص الذين عملت لهم. وقد اعترف العديد من المديرين التنفيذيين في Alameda وFTX بالفعل بالذنب في تهم مختلفة بالاحتيال والتآمر. سيمثل بانكمان فرايد للمحاكمة في نيويورك غدًا. ومن المرجح أن تركز المحاكمة على ما إذا كان هو وآخرون قد خدعوا مستثمريهم عمداً. ما لن يجيب عليه هو لماذا كان من السهل خداع هؤلاء المستثمرين.

“من الطبيعي أن نطرح هذا السؤال، كيف تمكن سام وكارولين والآخرون من خداع الكثير من الأشخاص، بما في ذلك الأشخاص الأقرب إليهم؟” يقول بارادواج. “أعني، فكر في المستثمرين الذين استثمروا في FTX، مع إمكانية الوصول إلى جميع المستندات التي قد يريدونها حول البيانات المالية للشركة، وما زالوا يضخون مئات الملايين من الدولارات في هذا المشروع. أعتقد أن هذا يخبرك شيئًا عن مجال تشويه الواقع الذي يمكن أن تحيط به الكثير من هذه الشخصيات.

يمكن لوادي السيليكون أن يفعل ذلك يقال أنه يعمل في تشويه الواقع. يمكن أن يكون جمع التبرعات للشركات الناشئة متعلقًا بالسرد بقدر ما يتعلق بالأساسيات الاقتصادية. معظم محافظ رأس المال الاستثماري مليئة بالشركات التي ستفشل لأن نموذجها خاطئ، ومنتجاتها لن تنجح، ورؤيتها للمستقبل لن تنجح. ارتفاع معدل التسرب يعني أن الجميع يبحثون عن الشيء الوحيد الذي سيصل إلى سرعة الهروب. الجميع يبحث عن نجاح تاريخي – ستيف جوبز، وجيف بيزوس. وهذا يخلق درجة من الجوع – وحتى اليأس – يمكن استغلالها من قبل شخص يصل بقصة رائعة في اللحظة المناسبة.