سلسلة التوريد للأحذية الرياضية هي نقطة ألم في حرب ترامب التعريفية

يتميز حذاء Vomero 18 Running في متجر Nike في نيويورك بتصميمًا سميكًا ، وعلامات السعر وعلامات اللسان بقيمة 150 دولارًا منسوجة مع رسالة “مصنوعة في فيتنام”.

هذه الحقيقة الأخيرة هي مشكلة كبيرة لخطط Nike لتحول في عهد الرئيس التنفيذي Elliott Hill ، الذي أطلق هذا العام سيارة Vomero 18 لتراجع المتسابقين الذين تحولوا إلى علامات تجارية أخرى. أصبحت فيتنام المركز العالمي لتصنيع الأحذية الرياضية – ويخضع لبعض من أكثر التعريفة الجمركية الأمريكية التي يفرضها الرئيس الأمريكي دونالد ترامب هذا الأسبوع.

قال ترامب إنه يريد إعادة التصنيع إلى الشواطئ الأمريكية. يقول المحللون إن التأثير الأكثر ترجيحًا سيكون أعلى أسعار للمدربين ، حيث تفتقر الولايات المتحدة إلى المصانع مع المعدات المتخصصة لجعل الأحذية والعمال مع المعرفة لتشغيلها.

بدأت شركة Nike التي تتخذ من الولايات المتحدة مقراً لها في التصنيع في فيتنام في عام 1995 ، من خلال خمسة مصانع للأحذية ، وأصبحت واحدة من أوائل المستثمرين الأجانب في البلاد والمساهمة في صادراتها ونموها الاقتصادي. وسعت الشركة قاعدة الموردين بسرعة في السنوات التالية وخلق الآلاف من الوظائف ، التي اجتذبتها القوى العاملة الأرخص.

تمتلك Nike الآن 130 عاملاً من الموردين في فيتنام تنتج الأحذية والملابس والمعدات ، وتمثل البلد نصف إنتاج الأحذية.

يحصل أديداس ، منافسها في ألمانيا ، على 39 في المائة من أحذيتها من بلد جنوب شرق آسيا.

سيتم وضع تعريفة ترامب الجديدة التي تبلغ تكلفتها 46 في المائة على أعلى 20 في المائة من الرسوم التي تم دفعها بالفعل على واردات الولايات المتحدة للأحذية الرياضية مع الأجزاء العلوية من النسيج ، وفقًا لجمعية American Apparel & Footwear.

وقال كريس روجرز ، رئيس أبحاث سلسلة التوريد في شركة S&P Global Market Intelligence ، إن المصنعين يمكنهم فتح مصانع المدربين في البلدان الجديدة ، لكن نقل سلاسل إمدادات الأحذية عادة ما يستغرق حوالي عامين. عادة ما تخطط الشركات مثل هذه التغييرات في دورة مدتها خمس سنوات.

اقترح آدم كوكران ، وهو محلل بنك دويتشه ، أن تكون المكسيك والبرازيل وتركيا ومصر بدائل لفيتنام كمراكز تصنيع. ومع ذلك ، نظرًا لطول عقود الطلب مع الموردين ، سيستغرق الأمر من 18 إلى 24 شهرًا لأي قرار أن يؤدي إلى تغييرات ملموسة على الأرض.

كذلك ، فرض ترامب ما يسمى بالتعريفات المتبادلة بمعدل لا يقل عن 10 في المائة على كل شريك تجاري تقريبًا. بالنسبة إلى مراكز الأحذية الرئيسية مثل الصين وإندونيسيا ، فإن الأسعار الجديدة أكثر من ثلاثة أضعاف.

وقال ديفيد ماركوت ، نائب الرئيس الأول لتجارة التجزئة في الاستشارات Kantar: “العثور على سوق أرخص دون مغادرة الكوكب سيكون صعبًا”.

لم ترد نايك على طلب للتعليق. في تقرير ربع سنوي تم تقديمه يوم الخميس ، قالت الشركة: “إننا نتنقل من خلال العديد من العوامل الخارجية التي تخلق عدم اليقين والتقلب في بيئة التشغيل ، بما في ذلك ، على سبيل المثال لا الحصر ، الديناميات الجيوسياسية ، التعريفة الجمركية الجديدة ، تنظيم الضرائب ، أسعار صرف الأجنبية المتقلبة.”

عينت الشركة العام الماضي هيل كرئيس تنفيذي بعد أن سقطت في تراجع المبيعات كأحذية تشغيل من العلامات التجارية المتنافسة الأصغر مثل ON و Hoka التي حصلت على حصة السوق.

تراجعت أسهمها إلى أدنى مستوى في ثماني سنوات تقريبًا هذا الأسبوع ، حيث خائف المستثمرون من التكاليف المرتبطة بتعريفات ترامب الجديدة.

وقال ديلان كاردن ، المحلل في ويليام بلير: “للحصول على علامة تجارية للأحذية ،” لقد حصلت على ثلاثة طرق أساسية هنا من وجهة نظر التخفيف من التكاليف “. “يمكنك العودة إلى الوراء للحصول على الموردين (إلى) شحنك أقل. يمكنك محاولة دفع السعر على المستهلكين ، وشحن أكثر. أو يمكنك تناوله.”

قدرت Cochrane أن Adidas و Puma ، وهي علامة تجارية أخرى مقرها ألمانيا مع عمليات تصنيع شاملة في فيتنام ، ستحتاج إلى زيادة الأسعار في الولايات المتحدة بحوالي 20 في المائة للحفاظ على ربح الربح الإجمالي بعد التعريفة الجمركية ، على الرغم من أن ارتفاع الأسعار قد تنتشر مع مرور الوقت للحد من أضرار حصة السوق والأرباح العاملة. وقال إن كلا الشركتين قد يكونا أفضل حالا من نايك ، حيث يبيعان أقل في الولايات المتحدة.

قال فيليكس دينل ، المحلل في Metzler Bank ، إن Adidas “في وضع جيد” لزيادة الأسعار بسبب “زخم العلامة التجارية العريضة في كل من قطاعات نمط الحياة والأداء”.

من ناحية أخرى ، ستجد بوما أنه “من الصعب للغاية نقل التكاليف المتزايدة” ، حيث فشلت جهودها لإعادة تسمية العلامة التجارية كصانع أحذية متميز حتى الآن في اكتساب الزخم – أحد أسباب استبدال الرئيس التنفيذي لشركة Puma Arne Freundt يوم الخميس.

بشكل عام ، كان مصنعو السلع الرياضية “يقومون بفحص نطاق منتجاتها في الولايات المتحدة” ، كما قال Dennl ، متخطين منتجات أقل ربحية.

رفضت أديداس التعليق. وقالت بوما إنها “لديها استراتيجية متعددة البلدان ، والعديد من الشركاء على المدى الطويل في قاعدة الموردين لدينا يمكن أن تنتج في العديد من البلدان المختلفة”.

تلقى فيتنام موجة جديدة من استثمارات التصنيع خلال فترة ولاية ترامب الأولى في منصبه ، عندما بدأ حربًا تجارية مع بكين دفعت الشركات إلى تحويل الإنتاج بعيدًا عن الصين. الموردون لمصنعي الأحذية في فيتنام ليسوا فقط من الشركات المحلية ، ولكن أيضًا مجموعات كوريا الجنوبية والتايوانية التي تعمل هناك.

قادت الهجرة إلى فيتنام فائض التجارة مع الولايات المتحدة إلى البالون إلى 123.5 مليار دولار العام الماضي ، ثالث أكبر بعد الصين والمكسيك. استخدم البيت الأبيض أرقام التوازن التجاري لحساب معدلات التعريفة “المتبادلة” لكل بلد.

قال Cochrane ، محلل Deutsche Bank ، إن العلامات التجارية المدرب قد تضطر إلى “تقليل أحجام الطلبات وإعادة توجيه المزيد من المنتجات إلى أوروبا والشرق الأوسط والصين” ، مما قد يؤدي إلى زيادة المنافسة في تلك المناطق.

في الولايات المتحدة ، حيث يتم استيراد 99 في المائة من الأحذية ، قال كاردين إن السوق قد يصبح أشبه بالاتحاد السوفيتي ، عندما دفع السكان الروس الزوار الأجانب علاوة وسيم على جينز ليفي.

قال: “نحن وراء الستار الحديدي”.

تحليل البيانات من قبل كلارا موراي